南风金融网 - 中原最权威行情财经门户

热门关键词:  缪学刚  www.ymwears.cn  xxx    
热门: 浦银视点 | 金融市场每日资 未来几年,黄金有望迎来一 寂寞青山:有点压力怎么看 寂寞青山:长阳来临,继续 浦银视点 | 金融市场每日资 寂寞青山:反弹中的两种逻

关注 | 新基建5年,全面梳理细分领域新风向

来源:南风金融网 作者:南风金融网 人气: 发布时间:2020-04-03 15:35:42

来源丨Wind资讯(ID:windzxsh)


新基建暖风频吹,市场闻风而动。




新基建5年


国家领导人在4月1日表示,要抓住产业数字化、数字产业化赋予的机遇,加快5G网络、数据中心等新型基础设施建设,抓紧布局数字经济、生命健康、新材料等战略性新兴产业、未来产业,大力推进科技创新,着力壮大新增长点、形成发展新动能。


新基建曾在3月初被央视报道,随后名声大噪。2020年3月5日,新基建首次登上央视,其包含的七大领域也随即更加广为人知:5G基站建设、特高压、城际高速铁路和城市轨道交通、新能源汽车充电桩、大数据中心、人工智能、工业互联网。


事实上,新基建早在2015已经被政府提及,2019年正式写入政府工作报告。


2018年12月19日至21日举行的中央经济工作会议对新基建的发展尤为重要,这次会议重新定义了基础设施建设,把5G、人工智能、工业互联网、物联网定义为“新型基础设施建设”??。



新基建在近一年多的时间里,一直是市场关注的焦点。




新基建“新”在何处?


相较于老基建而言,新基建有以下三个特点:


一、涉及的领域与传统基建不同,技术门槛高,服务于新兴产业发展,从投入初始就需要严格、专业、高效的规划与统筹,需要更专业的研发人才和管理来保证项目的质量和运转。


(图片来源:一德期货)


其次,新基建的投资主体更加多元化。以前,基建投资主要靠政府支出,而新基建则可以撬动更加广泛的社会资源。


例如5G建设方面,三大运营商及相关企业今年计划投资总额约500亿元,其中,广东电信、广东移动、广东联通三大基础运营企业投资总额将超过400亿元。


根据目前的市场分析,仅2020年新基建投资规模就有望突破2万亿元。


华创证券研报分析,预计新基建7大领域合计投资规模在2020年能够达到2万亿-2.45万亿。相比2019年,增加2400-5500亿,增速为13%-29%。其中纳入基建部分,拉动基建增速1.1%-2.6%。



第三、新基建不仅带动投资,同时也促进消费。2019年,我国消费支出对GDP的贡献率达到57.8%。


5G、充电桩建设等于普通人生活密切相关。5G 建设直接会促进手机和云游戏产业的爆发,而充电桩建设会让新能源汽车产业链受益。




七大产业链全梳理


据华创证券和招商证券研报,新基建的七大领域产业链涉及的主要公司梳理如下:



5G?产业链



特高压产业链



城际高速铁路和城际轨道交通产业链



新能源汽车充电桩产业链

(图片来源:华创证券)



大数据中心产业链

(图片来源:华创证券)



人工智能产业链

人工智能产业链是一个庞大的体系,招商证券认为,未来对人工智能领域的基础设施中AI芯片、传感器两大领域投入会加大,相关产业链公司也会率先受益。




工业互联网产业链


招商证券还表示,尽管新基建是未来投资焦点,但细分领域的机会需要特别留意:


(1)5G:未来五年基础设施投资规模超2万亿。从产业链拆解来看,5G基础设施建设主要包含器件/芯片/光模块/设备/传输/网络以及电信运营等细分领域,可关注细分领域的投资机会。


(2)数据中心:预计从未来五年中国数据中心的新增投资规模超过1100亿元,IDC以及服务器领域公司将直接受益。


(3)人工智能:未来人工智能基建首先受益的领域主要在AI芯片和传感器等基础设施领域。


(4)特高压:在当前经济环境下,特高压加速建设主要在于逆周期调节的需求,预计特高压领域投资力度的持续加强。可关注特高压各细分子领域的投资机会。


(5)充电桩:随着我国新能源汽车保有量在快速增长,对充电设施的需求日益增加,政策端扶持可能加强,行业发展可能加速。关注充电桩运营领域和装备领域的投资机会。


(6)工业互联网:从工业互联网基础设施建设的角度看,主要集中在网络和平台层,网络层的建设主要是数据中心、网络传输以及云计算建设。就工业互联网本身来看,未来建设将加大力度于工业互联网平台层PaaS的建设。


(7)高铁轨交:在经济下行压力加大的背景下,高铁轨交投资规模的加大将成为托底经济的有力手段之一。高铁轨交加速建设下,相关企业在手订单量进一步增加,预计未来订单将继续受益于新基建的加速,可关注轨交产业链端龙头企业。


(Wind综合e公司官微、每日经济新闻等)



更多精彩内容

同业间的盛宴,速来!2019浦发"e同行杯"同业电子竞技联赛正式启动招募!

聚焦 | 一行两会“喊话”股债汇市!断定全球进入金融危机为时尚早,我国二季度经济指标将显著改善

#敬请期待# 浦发“e同行”杯同业电子竞技联赛即将启动!
#敬请期待# 国庆长假余额已不足,但另一场硬核狂欢即将开幕!
我和我的祖国 | 浦发人唱出心中的歌
荐读 | 越聪明的人,越懂得下"笨"功夫

风险提示:本文中的任何观点、分析及预测不构成对阅读者关于投资的相关建议。亦不对因使用本文内容所引发的直接或间接损失负任何责任。投资有风险,选择需谨慎。


?

责任编辑:南风金融网

最火资讯

首页 | 财经资讯 | 金融理财 | 价格行情

Copyright © 2012-2015 南风金融网门户站 版权所有 Power by DedeCms 豫ICP备12016580号  技术支持:南风金融网

电脑版 | 移动版